不同生命週期下企業董監事暨重要職員責任保險對盈餘管理行為關聯之研究

The Relationship between Directors’ & Officers’ Liability Insurance and Earnings Management Behavior in Different Life-Cycle Stages

周士堯(SHI-YAO ZHOU)

指導教授 ： 黃朝信

中原大學/商學院/會計研究所/碩士(2019年)

https://doi.org/10.6840/cycu201900317

摘要

本文以2013年至2017年台灣上市(櫃)公司為研究對象，探討董監事暨重要職員責任險(簡稱D&OLI)與管理階層盈餘管理行為之關聯。同時，本文檢驗D&OLI與管理階層盈餘管理行為之關聯是否會因為企業處於不同生命週期下而有所變化。實證結果顯示，投保D&OLI與裁決性應計數呈顯著負相關，投保的企業相較於未投保的企業有盈餘管理抑制效果。本研究進一步加入企業生命週期探討，實證結果發現，投保D&OLI與裁決性應計數之關係，確實會因為企業所處之生命週期而有所不同，當企業處於成長階段與成熟階段時會相較於衰退階段有較高的裁決性應計數。

關鍵字

董監事暨重要職員責任險 ； 裁決性應計數 ； 盈餘管理 ； 生命週期

並列摘要

This study examines the relationship between the directors’ and officers’ liability insurance (D&OLI) and the earnings management of financial statement based on the listing companies in Taiwan from 2013 to 2017. The results show that companies with D&OLI have lower discretional accruals than companies without D&OLI. Furthermore, this study includes the corporate life cycle as moderator effect. Compared to companies in stagnant stage, the growth and mature companies with D&OLI have higher discretional accruals than those companies without D&OLI.

並列關鍵字

Directors’ and officers’ liability insurance ； Discretionary accruals ； Earnings Management ； Life-Cycle

參考文獻

一、 中文部分：

曲欣鵬，2011，董監事暨重要職員責任保險需求之研究－台灣上市公司的實證，真理大學企業管理研究所碩士論文。

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